b) Qualifikation von Investmenteinheiten als steuertransparente Einheiten

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Eine Investmenteinheit qualifiziert als steuertransparente Einheit, soweit sie (i) in Bezug auf ihre Erträge, Aufwendungen, Gewinne oder Verluste im Steuerhoheitsgebiet ihrer Gründung bzw. ihrem Belegenheitsstaat und (ii) im Belegenheitsstaat des Gesellschafters steuerlich transparent ist (§ 7 Abs. 32 Sätze 1 und 2 MinStG). Steuerlich transparent ist eine Einheit gem. § 7 Abs. 32 Satz 3 MinStG dann, wenn die Erträge, Aufwendungen, Gewinne oder Verluste dieser Einheit nach dem Recht eines Steuerhoheitsgebiets so behandelt werden, als seien sie dem unmittelbaren Gesellschafter der Einheit im Verhältnis zu dessen Kapitalbeteiligung an dieser Einheit entstanden. Eine Einheit kann auch dann steuertransparent sein, wenn eine abweichende Gewinnverteilung vereinbart wurde, z.B. bei Vereinbarung eines Carried Interest einer Fonds-Personengesellschaft.

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In internationalen Fondsstrukturen werden häufig Personengesellschaften (z.B. Luxemburger SCS(p), Delaware LP, Cayman LP etc.) als Fondsvehikel verwendet. Diese qualifizieren aus deuts...