Unter den Standardannahmen des Kapitalmarktgleichgewichts werden parametrische Conditional-Value-at-Risk-Kennziffern sowohl zur stand-alone- als auch zur marginalen Risikomessung im Assetmanagement definiert. Mit der Formulierung des Standard-CAPM lassen sich, wenn die Risikoerfassung über den marginalen Conditional-Value-at-Risk erfolgt, weiterhin Risikoprämien und Ertragsansprüche im Gleichgewicht ableiten und risikoadjustierte Performancemaße definieren.

Under the standard assumptions of the classical capital market equilibrium parametric stand alone and marginal conditional value at risk figures for asset management are defined. With the formulation of the CAPM, when risk is measured by the marginal conditional value at risk, risk premiums and return requirements in equilibrium and corresponding risk adjusted performance measures can be defined.