Mit Beginn des Jahres 2012 wurde das Europäische Emissionshandelssystem um den großen Sektor Luftverkehr erweitert, und in wenigen Monaten beginnt bereits die Handelsperiode III. Trotz dieser beiden aktuellen großen Ereignisse hat der österreichische Gesetzgeber seit Einführung des Emissionshandelssystems im Jahr 2005 noch immer keine verbindlichen Regelungen zur Bilanzierung von Emissionszertifikaten geschaffen, sodass sich der Bilanzierende auf Literaturmeinungen bei der Wahl seiner Bilanzierungs- und Bewertungsmethode stützen muss. Eine einheitliche Darstellung in den Jahresabschlüssen – und als Folge davon eine Vergleichbarkeit der Bilanzkennzahlen von Unternehmen – ist damit nach wie vor nicht gegeben. Deshalb werden mögliche Bilanzierungs- und Bewertungsansätze für unentgeltlich zugeteilte Emissionszertifikate fast sieben Jahre nach Einführung des Europäischen Emissionshandelssystems noch einmal andiskutiert.